歌爾翻盤,布局AR/VR領(lǐng)域能否迎來(lái)指數(shù)級(jí)增長(zhǎng)?
作者：admin 發(fā)布時(shí)間：2022-12-30點(diǎn)擊：
自11月8日歌爾股份發(fā)布公告稱收到某大客戶通知暫停生產(chǎn)其一款智能聲學(xué)整機(jī)產(chǎn)品以來(lái)，坊間多種傳言四起，稱該客戶正是一直與歌爾密切合作的蘋果。不過(guò)，12月2日的公告中顯示“與該客戶除該款產(chǎn)品之外的其他零組件和整機(jī)業(yè)務(wù)合作均在正常開展中”，打破了諸如 “踢出果鏈”的謠言。而對(duì)于暫停生產(chǎn)的產(chǎn)品公告則提到：“公司與該客戶就該款產(chǎn)品在后續(xù)恢復(fù)生產(chǎn)、市場(chǎng)份額、訂單數(shù)量等仍在進(jìn)行溝通，存在不確定性?！憋@示似乎還有恢復(fù)的余地，令各界對(duì)于歌爾與該客戶在該產(chǎn)品上接下來(lái)的合作充滿好奇。
其實(shí)消費(fèi)電子作為一個(gè)周期性行業(yè)，本身的發(fā)展就起伏不斷，因此回顧整個(gè)產(chǎn)業(yè)鏈數(shù)十年的發(fā)展史就能看到，任何細(xì)分領(lǐng)域的龍頭企業(yè)在功成名就之前都難免遇到些波折。關(guān)鍵之一是看其能否解決問(wèn)題，實(shí)現(xiàn)逆風(fēng)翻盤；并且從中長(zhǎng)期的布局來(lái)看，公司是否有再次登頂?shù)目赡苄浴?/span>
結(jié)合消費(fèi)電子市場(chǎng)近兩年的走勢(shì)來(lái)看，后者才是歌爾股份的決勝局。
TWS耳機(jī)的爆火，是開始于2018年。經(jīng)過(guò)過(guò)去近五年時(shí)間發(fā)展，該領(lǐng)域整體規(guī)模的增速其實(shí)已經(jīng)逐漸回歸平緩，終端和供應(yīng)鏈初步形成了相對(duì)穩(wěn)定的競(jìng)爭(zhēng)格局，產(chǎn)品本身的技術(shù)升級(jí)瓶頸也慢慢顯現(xiàn)。
在一個(gè)已經(jīng)進(jìn)入成熟期的終端市場(chǎng)中，雖然保持供應(yīng)鏈地位、繼續(xù)挖掘該領(lǐng)域的增長(zhǎng)空間固然重要，但對(duì)于歌爾股份這樣的頭部企業(yè)來(lái)說(shuō)，有未雨綢繆的的遠(yuǎn)慮其實(shí)更重要。
毫無(wú)疑問(wèn)，AR/VR產(chǎn)品能給歌爾股份創(chuàng)造的可能性要遠(yuǎn)高于TWS耳機(jī)。
在智能手機(jī)之后，消費(fèi)電子市場(chǎng)已經(jīng)很長(zhǎng)時(shí)間沒(méi)有出現(xiàn)里程碑式的產(chǎn)品，大家之所以對(duì)AR/VR翹首以盼，無(wú)外乎就是它能帶給產(chǎn)業(yè)、資本以及用戶足夠大的想象空間。從技術(shù)的本質(zhì)意義上來(lái)說(shuō)，AR/VR是通過(guò)虛擬與現(xiàn)實(shí)融合交互的手段，在一些相同生活、工作場(chǎng)景中，創(chuàng)造全新的用戶需求。
雖然宏觀環(huán)境導(dǎo)致的全球經(jīng)濟(jì)下行，一定程度上影響了AR/VR產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，但可以肯定的是，這只是階段性的滯緩。一方面是因?yàn)锳R/VR本身就是用戶消費(fèi)升級(jí)后的產(chǎn)物，隨著經(jīng)濟(jì)環(huán)境的改善，原本的升級(jí)方向是不變的；另一方面正如上述，這項(xiàng)技術(shù)的進(jìn)步有非常多的可能性，發(fā)展帶來(lái)的利好不會(huì)只停留在用戶娛樂(lè)層面，更大意義是對(duì)實(shí)體經(jīng)濟(jì)的賦能。
因此我們可以看到，推動(dòng)該項(xiàng)產(chǎn)業(yè)的發(fā)展已經(jīng)獲得國(guó)家層面的認(rèn)可和支持。
就在上個(gè)月，工業(yè)和信息化部等部門聯(lián)合發(fā)布《虛擬現(xiàn)實(shí)與行業(yè)應(yīng)用融合發(fā)展行動(dòng)計(jì)劃(2022—2026年)》。根據(jù)上海證券對(duì)行動(dòng)計(jì)劃的解讀，其中包括應(yīng)用場(chǎng)景加速落地等五大重點(diǎn)任務(wù)。并在專項(xiàng)工程中明確提出“選擇規(guī)?；⒊墒於葷摿^高的行業(yè)領(lǐng)域(包括VR/AR沉浸式旅游體驗(yàn)等)優(yōu)先布局?！?/span>
其實(shí)正如業(yè)界所知，AR/VR概念由來(lái)已久，卻遲遲沒(méi)有實(shí)現(xiàn)跨越性的發(fā)展，主要原因之一就是缺乏行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)和有關(guān)部門的背書。獲得“國(guó)字號(hào)認(rèn)證”，其實(shí)把產(chǎn)業(yè)的前景提升到了更高的層面，對(duì)于產(chǎn)業(yè)鏈的優(yōu)質(zhì)廠商來(lái)說(shuō)，也勢(shì)必迎來(lái)更廣闊的成長(zhǎng)空間。
根據(jù)IDC發(fā)布的《全球增強(qiáng)與虛擬現(xiàn)實(shí)支出指南》預(yù)計(jì)，2026年，全球AR/VR總投資規(guī)模增至747.3億美元，復(fù)合增長(zhǎng)率將達(dá)38.5%。而中國(guó)市場(chǎng)復(fù)合增長(zhǎng)率預(yù)計(jì)達(dá)43.8%，增速位列全球第一。另外據(jù)《虛擬現(xiàn)實(shí)產(chǎn)業(yè)發(fā)展白皮書(2022年)》預(yù)測(cè)，2025年國(guó)內(nèi)虛擬現(xiàn)實(shí)產(chǎn)業(yè)的規(guī)模將超過(guò)2500億元。
綜上或許可以有此一問(wèn)：歌爾股份布局AR/VR領(lǐng)域十年之久，距離該公司迎來(lái)指數(shù)級(jí)增長(zhǎng)還會(huì)遠(yuǎn)嗎？
目前，歌爾股份在AR/VR領(lǐng)域所覆蓋的研發(fā)生產(chǎn)環(huán)節(jié)包括整機(jī)研發(fā)制造、光學(xué)、聲學(xué)、微電子等核心零組件的研發(fā)生產(chǎn)，未來(lái)還將向微顯示、半導(dǎo)體等核心領(lǐng)域拓展。在市場(chǎng)滲透方面，歌爾股份已與全球主流VR頭顯品牌達(dá)成長(zhǎng)期深度合作，占據(jù)全球中高端VR頭顯80%的市場(chǎng)份額。
不僅如此，國(guó)家引導(dǎo)和推動(dòng)虛擬現(xiàn)實(shí)產(chǎn)業(yè)發(fā)展的背景下，一切都在有序進(jìn)行。11月12日，國(guó)家虛擬現(xiàn)實(shí)創(chuàng)新中心（青島）建設(shè)工作推進(jìn)會(huì)在濟(jì)南舉行。愛企查顯示，歌爾股份是青島虛擬現(xiàn)實(shí)研究院的牽頭單位，也是持股31%以上的最大股東。
近日，歌爾股份董事長(zhǎng)姜濱對(duì)外表示：“2017年，歌爾牽頭聯(lián)合多家企業(yè)、高校、科研院所、行業(yè)協(xié)會(huì)，啟動(dòng)山東省虛擬現(xiàn)實(shí)制造業(yè)創(chuàng)新中心建設(shè)試點(diǎn)任務(wù)，運(yùn)營(yíng)單位為青島虛擬現(xiàn)實(shí)研究院，研究覆蓋零組件、整機(jī)、內(nèi)容應(yīng)用等VR、AR全產(chǎn)業(yè)鏈條?！?/span>
此外，歌爾在12月2日同日發(fā)布的一則對(duì)外投資涉及關(guān)聯(lián)交易的公告同樣顯示了歌爾在XR領(lǐng)域加深布局的決心，公告稱：“為滿足歌爾股份有限公司的戰(zhàn)略發(fā)展需求，公司及公司子公司擔(dān)任普通合伙人的青島同歌一期創(chuàng)業(yè)投資基金合伙企業(yè)（有限合伙）擬分別以自有資金 4,000 萬(wàn)元、6,000 萬(wàn)元認(rèn)購(gòu)萬(wàn)有引力（寧波）電子科技有限公司的新增注冊(cè)資本。本次交易完成后，公司及同歌一期基金將分別持有萬(wàn)有引力 4.1129%、 2.4493%的股權(quán)?！睋?jù)了解，萬(wàn)有引力是一家XR（VR頭顯/MR頭顯/AR眼鏡）專用智能芯片研發(fā)商，為XR終端設(shè)備廠商提供自研的XR專用芯片以及與之配套的軟硬件綜合解決方案。其主要?jiǎng)?chuàng)始團(tuán)隊(duì)成員在XR芯片、顯示、光學(xué)、感知、圖像視覺(jué)等領(lǐng)域有著深厚的技術(shù)積累。歌爾在公告中表示對(duì)于萬(wàn)有引力的投資將有助于提升公司在XR領(lǐng)域的綜合競(jìng)爭(zhēng)力。
想要在這類前端技術(shù)領(lǐng)域占有一席之地，必然不是一朝一夕能夠?qū)崿F(xiàn)。雖然很長(zhǎng)一段時(shí)間內(nèi)，AR/VR業(yè)務(wù)其實(shí)并沒(méi)有給公司業(yè)績(jī)帶來(lái)較為明顯的貢獻(xiàn)，不過(guò)歌爾股份卻并沒(méi)有停下腳步，依舊在一筆一筆勾畫著自己的產(chǎn)業(yè)藍(lán)圖。而這也不是個(gè)例，包括在該領(lǐng)域布局多年的蘋果、華為、谷歌、Meta等國(guó)際一線廠商同樣如此。
